<<
>>

3.1. Операционная деятельность

Сумма денежных средств, возникающая в результате операционной деятельности, является важнейшим показателем того, создает ли данная категория деятельности достаточно денежных средств для погашения займов, поддержания производительной способности компании, выплаты дивидендов (и осуществления новых инвестиций) без привлечения внешних источников финансирования.

Пример - операционная деятельность, не создающая денежные средства

Ваша производственная деятельность не создает денежные средства в связи с быстрым приростом запасов и чрезмерно высоким уровнем кредитования клиентов.

До тех пор пока не будут предприняты корректирующие меры, вам будет требоваться все больше денежных средств от банков или инвесторов.

Если же такое положение дел предусмотрено, то финансовые потребности следовало планировать заранее.

При прогнозировании денежных потоков по операционной деятельности представляет ценность информация об отдельных их компонентах в увязке с прочей информацией.

Примеры - Прогнозирование денежных потоков по операционной деятельности

1. Вы управляете сетью крупных универсальных магазинов. Для открытия каждого магазина требуются дополнительные запасы на сумму $50 000. Данный факт можно представить в финансовой отчетности, что позволит осуществлять мониторинг в будущие периоды.

2. Вы производитель. Каждый раз, когда вы осваиваете новый зарубежный рынок, вам требуются дополнительные запасы на $80 000, а ваша дебиторская задолженность увеличивается на $120 000. Данный факт можно представить в финансовой отчетности, что позволит осуществлять мониторинг в будущие периоды.

Денежные потоки по операционной деятельности формируются главным образом в ходе основной деятельности, создающей выручку компании. Таким образом, они обычно являются результатом операций, влияющих на образование чистой прибыли

Примерами потоков денежных средств по операционной деятельности могут служить:

(1) поступления от продажи товаров и предоставления услуг;

(Ц) поступления рентных платежей за предоставление прав, вознаграждений, комиссионных и прочих видов выручки;

Пример - Вознаграждения

Вы предоставляете право ведения ресторанного бизнеса по франшизе.

Вы получаете ежегодное вознаграждение за передачу монопольного или льготного права от каждого ресторана и с каждого поданного блюда. (III)

выплаты поставщикам товаров (и услуг); (IV)

выплаты работникам (и от их имени); (V)

поступления и выплаты страховых компаний по страховым премиям, искам, по рентным и прочим видам страховых полисов; (VI)

выплаты (или возмещение) налогов на прибыль, кроме относящихся к финансовой или инвестиционной деятельности; (VII)

поступления (и выплаты) по договорам на выполнение коммерческих (или биржевых) операций.

В результате некоторых операций, например продажи производственного объекта, может возникать финансовый результат, который включается в чистую прибыль. Однако соответствующий денежный поток относится к инвестиционной деятельности.

Пример - Прибыль от продажи производственного объекта включается в чистую прибыль

Вы продаете станок и включаете прибыль в размере $4 000 в расчет чистой прибыли.

Для целей учета движения денежных средств данный доход вычитается из чистой прибыли и учитывается в инвестиционной деятельности.

Компании, специализирующиеся на операциях с ценными бумагами, будут отражать их как запасы, приобретаемые с целью перепродажи. Потоки денежных средств, образуемые в результате операций купли-продажи ценных бумаг, классифицируются как операционная деятельность. Что касается других компаний, то для них это будет либо инвестиционной деятельностью, либо эквивалентами денежных средств (см. выше).

Авансирование денежных средств и предоставление займов финансовыми институтами обычно классифицируется как операционная деятельность, так как они относятся к основной деятельности, создающей выручку компании.

Пример - Займы, предоставляемые финансовыми институтами

Вы являетесь финансовым институтом. Предоставление займов и получение средств в счет их погашения - ваша основная деятельность. Денежные потоки, образуемые указанными операциями, относятся к операционной деятельности.

<< | >>
Источник: С. А. Умрихин, Ю. В. Ильина. Международные стандарты финансовой отчетности: российская практика применения /. - М. : ГроссМедиа : РОСБУХ. - 432 с. - (Библиотека журнала «Российский бухгалтер»).. 2007

Еще по теме 3.1. Операционная деятельность:

  1. 2.3. Анализ операционной деятельности и разработка базовых параметров операционной политики
  2. Раскрытие информации об операционной деятельности
  3. Бюджеты операционной деятельности компании
  4. 3.4. Отражение потоков денежных средств по операционной деятельности
  5. Раздел II ФИНАНСОВЫЕ И УПРАВЛЕНЧЕСКИЕ ТЕХНОЛОГИИ ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ БАНКА
  6. Перевод стратегии на уровень операционной деятельности
  7. Соединение стратегии с операционной деятельностью
  8. Решения в сфере текущей операционной деятельности
  9. Операционный контроль предпринимательской деятельности Контроль производственно-закупочной деятельности
  10. 6.4. ФАКТОРНЫЙ АНАЛИЗ ПРИБЫЛИ ОТ ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
  11. Сделки с заинтересованностью, связанные с операционной деятельностью
  12. 2.11.1. Бухгалтерский учет расходов, не связанных с операционной деятельностью
  13. 1.3. Оценка рыночной, инвестиционной, операционной и финансовой деятельности на основе динамического анализа
  14. 1. Предварительная оценка рыночной, инвестиционной, операционной, финансовой деятельности и ключевых показателей создания стоимости
  15. 1.1. Оценка рыночной, инвестиционной, операционной и финансовой деятельности на основе агрегированных форм
  16. Объединение стратегии конкуренции и повседневной операционной деятельности в компании Siemens 1C Mobile
  17. Операционная деятельность по ограничению рисков, связанных с мошенничеством Управление рисками мошенничества при эмиссии
  18. 8. Операционный анализ