Принципы организации финансов хозяйствующих субъектов
- плановости, который подразумевал директивность и обязательность выполнения планов, утверждаемых сверху каждым предприятием, по всем важнейшим показателям (номенклатуре и поставке важнейших видов продукции, объемам реализации продукции, величине прибыли и ее распределению, фонду заработной платы, платежам в бюджет и ряду других);
- демократического централизма. Этот принцип носил скорее идеологический оттенок, но тем не менее позволял предприятиям проявлять определенную инициативу. Например, выд— вигать повышенные «встречные планы», самостоятельно разрабатывать проекты финансовых планов, которые, в конечном счете, возвращались переутвержденными вышестоящей организацией. Без ведома последней предприятие практически ничего не могло предпринять в плане хозяйственной инициативы, например: изменить внутренние направления прибыли, продать излишнее оборудование или реализовать продукцию покупателю, не имеющему на нее наряда и т.д.;
- строгого разделения средств основной деятельности откапиталь~[ ных вложений — амортизационные отчисления и другие источ* ники, направляемые на финансирование капитальных вложе- • ний, обособлялись на отдельном счете в Промстройбанке, их использование жестко контролировалось последним;
- сохранности собственных оборотных средств и недопущения иммобилизации в другие активы, кроме оборотных.
В середине 1980-х годов к этим принципам добавились еще два^ частично заимствованных из арсенала понятий рыночной экономя ^ ки — самофинансирования и самоокупаемости. Они подразумевали по крытие всех потребностей развития предприятия за счет собствен^ ных финансовых ресурсов и покрытия текущих затрат выручкой реализации продукции.
Все эти принципы применялись в различу ных формах организации хозрасчетной деятельности предприятий отвечали основным целям управления финансами в условиях эко| номики СССР. Это позволяло обеспечивать более или менее устой чивую работу предприятий, не допускать нецелевого использован* ограниченных финансовых ресурсов, давала возможность в маси бе отрасли и всего народного хозяйства быстро аккумулироватьперераспределять финансовые потоки в соответствии с народнохозяйственным планом. Тем не менее, они в значительной степени сковывали инициативу предприятий в распоряжении даже собственными средствами и в условиях рынка практически перестали соответствовать новым требованиям, предъявляемым к организации финансов предприятий.
Рыночные отношения существенным образом повлияли на организацию финансовых отношений предприятий. Теперь они могут самостоятельно выбирать (определять) любую форму предпринимательства, видов деятельности с учетом лишь ограничений, предусмотренных гражданским законодательством. Исходя из условий производства и сбыта, собственники предприятий могут принимать решения и реализовывать их в области слияния, Поглощения, преобразования предприятий в различные организационно-правовые формы. Вместо директивного планирования «сверху» предприятия:
- самостоятельно развивают внутрифирменное финансовое планирование (бюджетирование), основанное на изучении спроса на их продукцию и возможностей ее реальных продаж;
- применяют свободные рыночные цены, как нап^^кцию своего производства, так и на потребляемое сырье, материалы и полуфабрикаты (за исключением продукции (услуг) предприятий естественных монополий);
- самостоятельно определяют различные формы оплаты труда с единственным ограничением — минимальным уровнем оплаты труда, устанавливаемым законодательно.
После уплаты налогов предприятия полностью распоряжаются остающимися у них финансовыми ресурсами, самостоятельно выбирают наиболее эффективные объекты инвестирования, вложений в оборотные, внеоборотные и нематериальные активы, самостоятельно разрабатывают учетную политику, влияющую на формирование финансовых показателей.
Предприятия сами выбирают и коммерческие банки для открытия счетов — расчетных, валютных и других, имеют возможность получать кредиты и вести расчетные операции в нескольких коммерческих банках (раньше они обязаны были обслуживаться в районном государственном банке по месту своей регистрации и имели право открывать только один расчетный счет).Любое предприятие может стать участником внешнеэкономической деятельности. Существенно ослаблено прямое вмешательство государства в деятельность предприятия. Таким образом, сегодня предприятия обладают подлинной, а не мнимой финансовой независимостью, но вместе с тем существенно возрастает их экономическая ответственность. Так, возникновение систематических неплатежей может привести к банкротству, ошибки в управлении акционерным капиталом — потере части собственности, снижению стоимости фирмы. Любые нарушения в области бухгалтерского учета, кроме негативных налоговых последствий, могут повлечь и другие штрафные санкции со стороны налоговых органов.
:
К сожалению, рыночные реформы в России пока принесли больше отрицательных, чем положительных результатов в экономике и социальной сфере. В значительной степени это связано с проблемой повышения конкурентоспособности российской экономики, которая, в свою очередь, определяется способностью национальных производителей продавать свои товары как на внутреннем, так и на внешнем рынке. В реализации этой глобальной для России цели XXI века важнейшая роль отводится реформе предприятий (организаций), которая I в настоящее время осуществляется еще недостаточно последователь- ,| но, особенно в области управления финансами предприятий, несмотря на наличие соответствующих методических рекомендаций[126].
Естественно, что в условиях перехода к рыночным отношениям] и получения предприятиями (кроме унитарных и казенных) пол-1 ной самостоятельности практически во всех областях предприни- 1 мательства (ведения бизнеса), перечисленные ранее принципы пе-( рестали служить основой для принятия как стратегических, так и1 тактических финансовых решений.
На их основе нельзя разрабо-' тать современную финансовую политику предприятия, т.е. выбор] решений в области предпочтительной формы предпринимательс-1 кой деятельности, формирования собственного и заемного капита-| ла, вложений в активы, способов увеличения имущества и объемов продаж, формирования и использования прибыли, оптимизации денежных потоков.До последнего времени для многих предприятий характерна «ре-^ активная» форма управления финансами. Она базируется на принятии управленческих решений как реакция на текущие проблемы, т.е^ «латание дыр», которые сводятся, как правило, к обеспечению бой ценой наиболее срочных текущих платежей и приводит к суще ственным нарушениям интересов собственников и менеджеров, тересов коллективов предприятий и фискальных интересов госgt; дарства. При проведении реформы предприятий Министерство номики[127] рекомендует следующие стратегические задачи разраб
финансовой политики предприятия, адекватные рыночным условиям и заимствованные из западной практики, а именно:
- максимизация прибыли предприятия;
- оптимизация структуры капитала предприятия и обеспечение его финансовой устойчивости;
- достижение прозрачности финансово-экономического состояния предприятий для собственников (участников, учредителей), инвесторов, кредиторов; у
- обеспечение инвестиционной привлекательности предприятия;
- создание эффективного механизма управления предприятием;
- использование предприятием рыночных механизмов привлечения финансовых средств.
Естественно, что реализация финансовой политики в ее конкретном механизме функционирования финансов предприятия должна базироваться на определенных принципах, адекватных рыночной экономике.
В современной учебной литературе пока не сформировалось четкое представление о современных принципах организации финансов предприятий. Так, Л.Н. Павлова к современным принципам финансов предприятий относит: плановость и системность, целевую направленность, диверсификацию, стратегическую ориентирован- ность1.
Но эти принципы распространяются на предпринимательскую деятельность вообще, их, естественно в определенном аспекте, следует учитывать и при разработке финансовой политики. Тем не менее, они вряд ли могут служить основой для выработки и практической реализации финансовой политики предприятия. Обобщение зарубежного опыта организации корпоративных финансов, опыта отечественных предприятий, анализа подходов коммерческих банков к оценке финансовой деятельности своих клиентов позволяет рекомендовать руководствоваться следующими основными принципами современной организации финансов предприятий России:» плановости — обеспечивает соответствие объема продаж и издержек, инвестиций потребностям рынка, учета конъюнктуры, а в наших условиях и платежеспособного опроса, т.е. возможности осуществления нормальных расчетов. Этот принцип наиболее полно реализуется при внедрении современных методов внутрифирменного финансового планирования (бюджетирования) и контроля;
- финансового соотношения сроков—обеспечивает минимальный разрыв во времени между получением и использованием средств, что особенно важно в условиях инфляции и изменения кур- ( сов валют. При этом под использованием средств здесь понимаются и возможности их сохранения от обесценения при раз- І мещении в легкореализуемые активы (ценные бумаги, депо-м зиты и т.п.);
- взаимозависимости финансовых показателей —обеспечивает 1 учет изменений в действующем законодательстве, регулирую-1 щем предпринимательскую деятельность, налогообложение, I учетный процесс и бухгалтерскую отчетность;
- гибкости (маневрирования) — обеспечивает возможностьманев- ра в случае недостижения плановых объемов продаж, превы-| шения плановых затрат по текущей и инвестиционной дея-lt; тельности;
- минимизации финансовых издержек — финансирование любь инвестиций и других затрат должно обеспечиваться самым «дам шевым» способом;
- рациональности — вложение капитала в инвестиции должш иметь более высокую эффективность по сравнению с дост» нутым ее уровнем и рбеспечить минимальные риски;
- финансовой устойчивости — обеспечение финансовой незави* симости, т.е. соблюдения критической точки удельного ве собственного капитала в общей его величине и платежесп? собности предприятия (его способности к погашению СВОЇ краткосрочных обязательств).
Естественно, что реализация этих принципов должна осуществ ляться при разработке финансовой политики и организации сис мы управления финансами конкретного предприятия. При необходимо учитывать:
- сферу деятельности (материальное производство, непроизв ственная сфера);
- отраслевую принадлежность (промышленность, транспо{
/ строительство, сельское хозяйство, торговля и т.д.);
- виды (направления) деятельности (экспорт, импорт);
- организационно-правовые формы предпринимательской де тельности.
Дадим краткую характеристику специфики финансов сферы териального производства и отдельных отраслевых комплексов (фї| нансы непроизводственной сферы представлены в главе 5^ спеї фика финансов различных организационно-правовых форм предпр* нимательской деятельности дается в п. 3 настоящей главы).
Перечисленные выше принципы организации финансов наиболее полно реализуются на предприятиях сферы материального производства. Для них характерно функционирование на основе коммерческого расчета, самофинансирования и самоокупаемости. Каждое предприятие сферы материального производства функционирует как относительно замкнутая «экономическая емкость» со своим индивидуальным кругооборотом средств. В результате его хозяйственной деятельности генерируются денежные потоки от текущей, инвестиционной и финансовой деятельности, как разность между поступлениями средств («притоком») по всем перечисленным видам деятельности и «оттоком» денежных средств в виде платы за различные ресурсы, необходимые для осуществления всех хозяйственных операций предприятия, что и обеспечивает реализацию принципов самофинансирования и самоокупаемости.
В сфере материального производства формируется 15,9% прибыли народного хозяйства, в котором функционирует более 142 тысяч предприятий и занято более 50 млн человек[128].
Конкретные особенности финансов сферы материального производства определяются организационно-правовой формой их предпринимательской деятельности (п. 3), технологическими (длительностью производственного цикла, серийностью) и отраслевыми особенностями. Так, например, для строительства характерны взаимоотношения заказчиков (инвесторов) и подрядчиков, осущетвление работ в строгом соответствии с проектно-сметной документацией. Длительный цикл строительства требует больших вложений средств в незавершенное строительство. Порядок расчетов за законченные объекты определяет особенности в формировании прибыли и уплате и возмещении НДС. В составе основных средств значителен удельный вес арендованного оборудования, а в составе оборотных активов отсутствуют средства, вложенные в готовую продукцию, но более значителен удельный вес средств в расчетах.
Для торговли — характерен быстрый оборот средств, выручка (в розничном звене) поступает в налично-денежной форме. В структуре основных средств велика доля арендованных помещений и оборудования — отсюда особое внимание финансистов должно быть обращено на правильность заключения договоров аренды, затраты на которую составляют большую часть издержек. В оборотных средствах значительная часть (до 90%) вложена в товарные запасы.
Имеются существенные особенности в формировании валового дохода — основного показателя деятельности в зависимости от фор-
^ Российский статистический ежегодник — М , 1998 — С. 14, 15, 678, 668.
мы реализации товаров, применения торговых надбавок. Прибыль торговых организаций определяется как разность между валовым доходом и издержками обращения. Отнесение затрат на издержки обращения регламентируется специальными отраслевыми методическими указаниями. Имеются особенности в исчислении НДС в оптовом и розничном звене.
Существенные отраслевые особенности имеются и на предприятиях сельского хозяйства. Здесь следует иметь в виду, что в сельском хозяйстве главным средством производства выступает земля и «живые организмы» — продуктивный и рабочий скот, растениеводство. Это определяет необходимость применения агротехнологий, учитывающих все биологические особенности производства сельскохозяйственной продукции: значительную длительность производственного процесса (животноводство — 9 месяцев, растениеводство — год), зависимость от природных условий и сезонности, высокую степень риска.
Все это определяет:
- неравномерность в поступлении выручки (в конце года) и нарастании затрат, что создает необходимость в широком использовании коммерческих кредитов и авансовых выплат за будущую поставку сельскохозяйственной продукции по контрактам;
- необходимость создания резервов, страховых фондов и сезонных запасов удобрений, горюче-смазочных материалов, семян;
- значительная часть продукции используется во внутреннем обороте и не принимает денежную форму (не входит в состав товарной продукции);
- возникают рентные доходы, особый порядок формирования затрат и финансового результата по видам деятельность (животноводство, растениеводство);
- цены реализации по отдельным видам сельскохозяйственной продукции ниже фактической себестоимости, существует разрыв в паритете роста цен на сельскохозяйственную продукцию и необходимое для производства оборудование и материалы,
что предопределяет необходимость дотационности в агропро-
1
мышленном комплексе ;
- прибыль сельскохозяйственных предприятий от реализации сельскохозяйственной продукции налогом не облагается, ос' * новным источником посту ШГёкйй в бюджет опсельского хозяйства является земельный нЙя'аР 1рс*й; tt.4SL2.4fc .
- чрезвычайно разнообразны в сельском хозяйстве и организационно-правовые формы ведения предпринимательской деятельности (от совхозов до фермерских хозяйств). Таким образом, конкретная реализация принципов организации финансов з'ависит и от их отраслевой специфики. При этом надо учитывать, что в современных условиях в России в целях «выживания» многие предприятия существенным образом диверсифицируют свою деятельность, занимаясь одновременно и промышленным производством, и строительством, и торговлей. Поэтому финансисту, где бы он ни работал, нужно серьезно изучить отраслевую экономику и .технологию производства, особенности рынка производимой продукции.
Контрольные вопросы:
- Почему изменились принципы управления финансами предприятий?
- Каковы основные принципы управления финансами предприятий в условиях рынка?
- В чем выражается специфика финансов сферы обращения?
- В чем выражается специфика финансов в сельском хозяйстве?
Еще по теме Принципы организации финансов хозяйствующих субъектов:
- СЕМИНАР 1.7. Принципы организации финансов экономических субъектов в разных сферах деятельности
- 2.7.1.Общие принципы организации и управления ВЭД хозяйствующего субъекта.
- Балабанов И.Т.. Анализ и планирование финансов хозяйствующего субъекта. - М.. Финансы и статистика. - 112 с.. ил., 1998
- ФИНАНСЫ ХОЗЯЙСТВУЮЩИХ СУБЪЕКТОВ
- 2.3.3. ФИНАНСЫ ХОЗЯЙСТВУЮЩЕГО СУБЪЕКТА
- Тема 10. ФИНАНСЫ ХОЗЯЙСТВУЮЩИХ СУБЪЕКТОВ
- 2. ПЛАНИРОВАНИЕ ФИНАНСОВ ХОЗЯЙСТВУЮЩЕГО СУБЪЕКТА
- Финансы хозяйствующих субъектов
- ФИНАНСЫ ХОЗЯЙСТВУЮЩИХ СУБЪЕКТОВ СФЕРЫ МАТЕРИАЛЬНОГО ПРОИЗВОДСТВА
- 10.1. Содержание финансов хозяйствующих субъектов
- ГЛАВА 10 ФИНАНСЫ ХОЗЯЙСТВУЮЩИХ СУБЪЕКТОВ СФЕРЫ . МАТЕРИАЛЬНОГО ПРОИЗВОДСТВА
- 6.2.ГОСУДАРСТВЕННОЕ РЕГУЛИРОВАНИЕ ФИНАНСОВ ХОЗЯЙСТВУЮЩИХ СУБЪЕКТОВ В ОБЛАСТИ ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ
- Организация как хозяйствующий субъект
- 2.7 Организация ВЭД на уровне хозяйствующего субъекта
- Николаева Т.П.. Основы финансов предприятий и финансы отраслей народного хозяйства. / М.: Московский международный институт эконометрики, информатики, финансов и права. - 42 с., 2002