<<
>>

Стохастик (Stochastic Oscillator)

Индикаторы Момент и RSI, рассмотренные выше, наилучшим образом работают на трендовых рынках. Между тем хорошо известно, что рынок приблизительно лишь треть времени находится в тренде, а остальное время приходится на ненаправленное движение и на движение в боковом направлении, т.е. на движение в рейн-дже. Различить эти два последних типа движения довольно сложно. Здесь многое зависит от используемого масштаба времени и опыта трейдера. Ниже мы рассмотрим еще два индикатора осцилляцион-ного типа, которые хорошо себя зарекомендовали на боковых движениях: Стохастик %К u %D (Stochastic oscillator), а также Процентный Интервал Вильямса (Williams' %R).

По сути, эти индикаторы очень похожи по способу вычисления.

Начнем со Стохастика, который является одним из популярнейших инструментов технического анализа, имеет многочисленные вариации и позволяет строить различные торговые системы на своей основе.

Наиболее распространенным стохастическим индикатором является %К. Эта величина, вычисляемая в процентах, показывает, где находится текущая цена по отношению к диапазону цен за п предыдущих периодов. Соответственно формула для вычисления %К следующая:

%К(п) = 100 • (Price— LowestLow)/(HighestHigh— LowestLow), (4.8)

где Price — текущая цена, LowestLow — наинизшая цена за последние п периодов, HighestHigh — наивысшая цена за последние п периодов.

Умножение на 100 приводит значения индикатора к процентному интервалу от 0 до 100. Смысл стохастического индикатора %К достаточно прост:

%К показывает местонахождение текущей цены относительно максимума и минимума последних п интервалов времени. Изменение %К во времени показывает, куда направлено движение цены.

Если, например, за последние 10 дней максимум был равен 100, минимум — 80, а текущая цена — 90, т.е. цена лежит в середине интервала 80-100, то соответственно %К =50%. Если текущая цена вырастет до 95, то значение %Хизменится до величины 100% • 15/20 = 75%. Значение %К = 0 показывает, что цена имеет минимальное значение за все п периодов, и, наоборот, значение %К = 100 говорит о том, что цена поднялась до максимума за последние п периодов.

277

ЧАСТЬ IV. ОСНОВЫ ТЕХНИЧЕСКОГО АНАЛИЗА

Единственным параметром индикатора %К является число периодов п. По умолчанию это число равно 14, но часто могут использоваться и другие величины, например 21 и 11. Чем больше параметр п, тем большая фаза движения рынка вовлекается в рассмотрение. Но одновременно и снижается чувствительность индикатора. Чем меньше величина п, тем более чувствительным инструментом становится Стохастик, но одновременно тем больше ложных сигналов он вырабатывает. Ранее трейдеры часто использовали величину п = 5; мы считаем, что лучшие результаты получаются при использовании Я = 11 или 21. При использовании п > 25 чувствительность индикатора существенно снижается. При подборе нужного значения Я можно использовать следующее правило, которое хорошо зарекомендовало себя на циклических рынках. Если период движения цены от верхней границы коридора и обратно составляет т, то в качестве значения Я наиболее адекватно выбрать величину, близкую к половине значения т.

Стохастик %К обычно используется в паре со значением %Д которое определяется осреднением числителя и знаменателя в формуле (27.2) за несколько периодов те:

%D(m) = 100SMA(Price— LowestLow, m)/SMA(HighestHigh— LowestLaw, m).

В качестве периода осреднения т выбирается число, меньшее Я. Обычно выбирается т = 3, 4 или 5 при Я = 11, 14 либо т = 11 при Я = 21 и выше, но могут использоваться и другие значения.

Совокупность графиков этих двух значений показывается в отдельном окне с диапазоном от 0 до 100 и называется Быстрым стохастическим осциллятором (Fast Stochastic Oscillator) или просто Стохас-тиком. На рис. 27.5 показан пример Стохастика для часовых баров акций НК ЮКОС. Тонкой линией показан график %К, соответственно толстой — %D.

В пакетах технического анализа для более ясного различения линий используют различные способы их представления. Это могут быть разные цвета и разные типы линий (сплошные и пунктиры). На рис. 27.5 кроме кривых %Кн %D показаны еще две опорные линии, соответствующие уровням 20 и 80. Значения опорных линий отделяют области перепроданности (0-20) и перекупленнос-ти (80-100) от остального диапазона. Так же как и при построении RSI, пользователь может сам определить уровни перекупленности и перепроданности.

278

ГЛАВА 27. Трендовые и рейнджевые осцилляторы ¦

1J 315 310 ¦ \\\ * 305 300 295 290 265 280 12 04 Пт 16 04Вт 1! * 04 Чт 22 04 Пи 24 04 Ср

и --___-Л.- 80 60 40

20 i ¦ .

Рис. 27.5. Быстрый Стохастик для часовых баров акций НК ЮКОС

<< | >>
Источник: В. Твардовский, С. Паршиков. Секреты биржевой торговли: Торговля акциями на фондовых биржах. — М.: Альпина Паблишер. — 530 с. 2003

Еще по теме Стохастик (Stochastic Oscillator):

  1. Oscillator (осциллятор)
  2. Stochastiс – (Стохастик)
  3. Стохастики
  4. ГЛАВА 5 Стохастик
  5. Толкование Быстрого Стохастика
  6. КАК Я ИСПОЛЬЗУЮ СТОХАСТИК
  7. ЧТО ТАКОЕ СТОХАСТИК?
  8. Глава 2. Задача управления портфелем ценных бумаг в стохастике
  9. ДОХОДНОСТЬ СТОХАСТИКА
  10. ИСПОЛЬЗОВАНИЕ СТОХАСТИКА КАК ИНДИКАТОРА ПЕРЕКУПЛЕННОСТИ/ПЕРЕПРОДАННОСТИ
  11. ЛУЧШИЙ СПОСОБ ЗАРАБОТАТЬ, ИСПОЛЬЗУЯ СТОХАСТИК
  12. 4.3.2.3. Индекс относительной величины цен