<<
>>

Источники формирования имущества

 

Финансовую основу кредитного кооператива образуют различные источники. Они появляются как во время создания кооператива, так и в ходе его деятельности. Источники разделяются на взаимосвязанные группы, исходя из принадлежности к кооперативу или кооперативной системе, платности использования и праву собственности на них (рис.

3.1.).

Внутренние источники создаются за счет средств пайщиков, а также в результате деятельности кооператива. К источникам, созданным за счет средств пайщиков, относятся: обязательные паевые, дополнительные паевые, вступительные членские взносы, сберегательные и иные взносы членов кооператива.

Источники кооператива, созданные в результате его деятельности, представлены целевыми и страховыми взносами заемщиков, а также полученным в результате деятельности кооператива доходом.

Обязательный паевой взнос члена кооператива вносится пайщиком при вступлении в кооператив. Его размер определяется уставом кооператива. Обязательный паевой взнос дает право голоса и право участия в деятельности кооператива. Он может вноситься как в денежной, так и в натуральной форме. В случае внесения обязательного пая в натуральной форме его денежная оценка производится правлением и утверждается общим собранием кооператива. Доля обязательного пая в натуральной форме в общем объеме обязательных паев членов кредитного кооператива не должна превышать 50%. При выходе пайщика из кооператива обязательный паевой взнос подлежит возврату.

Рис. 3.1. Классификация финансовых источников деятельности кредитного кооператива

Дополнительный паевой взнос вносится по желанию члена кооператива только в денежной форме сверх обязательного пая. Получаемые в результате деятельности кооператива доходы по решению общего собрания могут распределяться между пайщиками пропорционально дополнительному паю или оставаться в составе средств основной деятельности.

Дополнительный паевой взнос возвращается пайщику при его выходе из кооператива.

Вступительный взнос уплачивается пайщиками при вступлении в кооператив. Эти взносы предназначены для покрытия организационных расходов кооператива, они не возвращаются пайщику. Размер вступительного взноса устанавливается общим собранием пайщиков и периодически может пересматриваться (обычно один раз в год).

Членские взносы могут устанавливаться общим собранием кооператива как ежегодное внесение средств на развитие кооператива. Эти взносы, так же как и вступительные, являются безвозвратными.

Сберегательные взносы (займы) членов кооператива представляют собой денежные средства в валюте Российской Федерации или иностранной валюте. Они размещаются физическими и юридическими лицами — пайщиками кооператива в целях получения дохода. Сберегательные займы, получаемые кооперативами, могут быть срочными, с обязательством их возврата в определенный срок, или бессрочными, т. е. срок их возврата не оговорен и пайщик в любое время может их полностью или частично изъять.

Компенсационный взнос (доход) по сберегательному займу выплачивается в денежной форме в виде процентов, величина и условия выплаты которых определяются правлением кооператива.

Иные взносы пайщиков могут быть установлены общим собранием кооператива для выполнения какой-то целевой программы. Условия выплаты доходов по таким взносам, их возвратность и другие условия устанавливаются общим собранием пайщиков.

Целевые взносы представлены целевыми взносами пайщиков и целевыми взносами заемщиков. Целевые взносы заемщиков — часть платы за пользование займом, они являются обязательным атрибутом деятельности кооператива. Целевые взносы пайщиков — дополнительные взносы на реализацию целевой программы развития. Их размер устанавливается общим собранием кооператива при утверждении сметы на будущий год.

Страховые взносы заемщиков — обязательные взносы при получении займа. Их размер определяется обычно в процентах от суммы выдаваемого займа.

Назначение страхового взноса — гарантировать возврат сбережений пайщикам. Страховые взносы размещаются на банковском депозите или в кооперативе второго уровня.

Внешние источники формируются за пределами кооператива и поступают в его распоряжение на различных основаниях. Внешние источники используются кооперативом для осуществления его основной деятельности. К таким источникам относятся: финансирование из бюджета региона в рамках программы поддержки кооперативного движения; денежные потоки по грантам различных (в том числе негосудар ственных) фондов; доходы от размещения средств на банковском депозите и в государственные ценные бумаги, и ценные бумаги субъектов Российской Федерации; доходы от размещения средств в кооперативе второго уровня; займы, полученные от различных фондов и от кооператива второго уровня; банковские кредиты.

Финансирование из бюджета региона в рамках программы поддержки кооперативного движения. В ряде регионов местные власти оказывают финансовую поддержку развитию кредитных кооперативов. Она осуществляется на бесплатной и безвозвратной основе. Поскольку объемы предоставляемых средств незначительны, то при их распределении приоритет имеют вновь организованные кооперативы.

Денежные потоки по грантам. В развитии кредитной кооперации России принимают участие международные организации: Германский кооперативный союз «Райффайзен», ACDI/ VOCA, TASIS, Фонд «Евразия». Они финансируют программы обучения специалистов, консультационно-информационные услуги кооперативов, приобретение оргтехники, создание и организацию деятельности новых кредитных кооперативов и т. д.

Займы от Фонда развития сельской кредитной кооперации. Эти средства получают, как правило, кредитные кооперативы, работающие не менее одного года. Займы предоставляются на более выгодных условиях, чем межкооперативные и сберегательные займы и кредиты банков. Однако пользуется этими источниками ограниченное количество кооперативов.

Доходы от размещения средств на банковском депозите, в государственные ценные бумаги и ценные бумаги субъектов Российской Федерации.

Кредитный кооператив может резервировать часть средств вне системы кредитной кооперации для защиты доходов своих пайщиков. Страховой фонд кооператива размещается в государственные и муниципальные ценные бумаги или на банковские депозиты.

Доходы от размещения средств в кооперативе второго уровня. Средства страхового фонда кооператива могут размещаться в кооперативе второго уровня (региональный кооператив, ассоциация) на взаимовыгодной основе. Кооператив второго уровня предоставляет внутрисистемные займы и выплачивает компенсацию за использование средств.

Банковские кредиты. Как юридическое лицо кредитный кооператив может использовать кредитные средства банков для осуществления основной деятельности. Благодаря такому источнику существенно пополняется основной фонд (фонд взаимопомощи) деятельности кооператива.

Все имеющиеся у отдельного кооператива источники можно разделить на внутрисистемные и внесистемные, выбрав в качестве критерия канал поступления средств.

Внутрисистемные источники представлены группой источников, которые являются внутренними для отдельного кооператива (обязательные и дополнительные паевые, вступительные, членские, сберегательные и иные взносы членов кооператива), а также источниками, которые являются внешними для отдельного кооператива, но внутренними для системы кредитной кооперации (доходы от размещения средств в кооперативе второго уровня, займы, полученные от других кредитных кооперативов и от федеральных организаций кредитной кооперации).

Внесистемные источники составляют весомую часть источников деятельности кооператива. Некоторые из них из-за низкой платности оказываются наиболее выгодными для кооператива. К внесистемным источникам относятся: финансирование из бюджета региона в рамках программы поддержки кооперативного движения; денежные потоки по грантам различных (в том числе негосударственных) фондов; доходы от размещения средств на банковском депозите, в государственные ценные бумаги и ценные бумаги субъектов Федерации; банковские кредиты.

Ресурсный портфель кооператива формируется за счет разных по стоимости источников (платных, условно платных, бесплатных).

Платные источники — займы, полученные от кооператива второго уровня и федеральных организаций кредитной кооперации, а также банковские кредиты.

Условно платные источники — дополнительные паевые и сберегательные взносы членов кооператива, целевые взносы, доходы от размещения средств на банковском депозите, в государственные ценные бумаги и ценные бумаги субъектов Российской Федерации, в кооперативе второго уровня. Проценты по одним из них (например, по дополнительным паевым и сберегательным взносам) устанавливает кооператив самостоятельно, а значит, именно он влияет на их платность.

Бесплатные источники представлены обязательными паевыми взносами членов кооператива, вступительными взносами, членскими взносами, страховыми взносами заемщиков, полученным в результате деятельности кооператива доходом, финансированием из бюджета региона и по грантам фондов.

Финансовая устойчивость экономического субъекта определяется прежде всего его способностью погашать свои обязательства и сохранять права владения на принадлежащее имущество в долгосрочной перспективе. Значительную роль среди показателей финансовой устойчивости играет величина собственного капитала, которая влияет на многие относительные показатели финансовой устойчивости. В связи с этим возникает необходимость четкого разграничения между собственными и заемными источниками кредитного кооператива.

К собственным источникам относятся: обязательные паевые, дополнительные паевые, вступительные и членские взносы, целевые взносы заемщиков, доходы, полученные в результате деятельности, финансирование из бюджета региона в рамках программы поддержки кооперативного движения, денежные потоки по грантам различных, в том числе негосударственных, фондов, доходы от размещения средств на банковском депозите и в государственные ценные бумаги и ценные бумаги субъектов Российской Федерации, доходы от размещения средств в кооперативе второго уровня.

Специфика деятельности кредитного кооператива связана со значительной долей заемных средств в структуре пассивов. Чем больше величина заемных средств, тем шире возможности для получения дохода и больше степень риска от невыполнения обязательств перед кредиторами.

Заемные (привлеченные) источники состоят из сберегательных взносов членов кооператива, страховых взносов заемщиков, займов, полученных от кооператива второго уровня, банковских кредитов.

Любые заемные источники - это прежде всего обязательства кооператива перед кредиторами. От срока погашения обязательств зависит построение текущей деятельности кооператива, выдача займов, а также размещение средств в доходные ценные бумаги, развитие дополнительных видов услуг. Поэтому целесообразно распределять привлеченные источники по срочности выплат на долгосрочные и краткосрочные. На практике границей деления определен период 12 месяцев.

Разнообразие финансовых источников позволяет формировать денежные фонды кооператива. 

<< | >>
Источник: Шкляр М. Ф.. Экономика кредитных кооперативов: Учебник. 2012

Еще по теме Источники формирования имущества:

  1. Анализ состояния и структуры источников формирования имущества предприятия
  2. Характеристика источников формирования имущества
  3. ИМУЩЕСТВО ПРЕДПРИЯТИЯ И ИСТОЧНИКИ ЕГО ФОРМИРОВАНИЯ. УСТАВНОЙ КАПИТАЛ
  4. Оценка структуры и динамики имущества и источников его формирования
  5. Оценка динамики и структуры источников формирования имущества по балансовой отчетности
  6. Понятие, состав и источники имущества
  7. Понятие, состав и источники имущества
  8. Имущество предприятия и источники его образования
  9. Тема 3. Имущество предприятия и источники его образования
  10. 3.3. Классификация обязательств организации (источники образования имущества)
  11. Глава 10 Анализ состояния и структуры источников покрытия имущества предприятия
  12. 3.2.Источники формирования оборотных средств
  13. 7.2. источники формирования оборотных средств
  14. Глава 12 АНАЛИЗ ИСТОЧНИКОВ ФОРМИРОВАНИЯ КАПИТАЛА
  15. Источники формирования оборотных средств
- Бюджетная система - Внешнеэкономическая деятельность - Государственное регулирование экономики - Инновационная экономика - Институциональная экономика - Институциональная экономическая теория - Информационные системы в экономике - Информационные технологии в экономике - История мировой экономики - История экономических учений - Кризисная экономика - Логистика - Макроэкономика (учебник) - Математические методы и моделирование в экономике - Международные экономические отношения - Микроэкономика - Мировая экономика - Налоги и налолгообложение - Основы коммерческой деятельности - Отраслевая экономика - Оценочная деятельность - Планирование и контроль на предприятии - Политэкономия - Региональная и национальная экономика - Российская экономика - Системы технологий - Страхование - Товароведение - Торговое дело - Философия экономики - Финансовое планирование и прогнозирование - Ценообразование - Экономика зарубежных стран - Экономика и управление народным хозяйством - Экономика машиностроения - Экономика общественного сектора - Экономика отраслевых рынков - Экономика полезных ископаемых - Экономика предприятий - Экономика природных ресурсов - Экономика природопользования - Экономика сельского хозяйства - Экономика таможенного дел - Экономика транспорта - Экономика труда - Экономика туризма - Экономическая история - Экономическая публицистика - Экономическая социология - Экономическая статистика - Экономическая теория - Экономический анализ - Эффективность производства -