<<
>>

Основное правило трансфертного ценообразования

Предыдущий параграф продемонстрировал, что рыночные цены не дают возможности решить все проблемы с трансфертным ценообразованием. Чаще всего это происходит из-за отсутствия рынка полуфабрикатов для специализированной продукции.

Реальные и альтернативные затраты. Есть ли единое правило при установлении внутренних цен? Ответ отрицателен, так как слишком много критериев оптимальных цен.

На первых шагах нужно придерживаться следующего. Минимальная трансфертная цена должна включать: (а) реальные затраты и (б) альтернативные (opportunity) затраты на единицу.

Под реальными здесь понимаются денежные затраты (сейчас, в прошлом или будущем), которые прямо относятся на себестоимость конкретного полуфабриката. Они часто приближаются к переменным расходам. Под альтернативными в данном контексте понимается величина, равная максимальному маржинальному доходу, от которого фирма откажется при внутренней реализации.

Если рынок полуфабрикатов существует как рынок чистой конкуренции, то альтернативные затраты будут равны рыночной цене минус реальные затраты. Если реальные затраты составляют 1 дол. на единицу, рыночная цена - 4 дал., то трансфертная цена равна 1 дол. + (4 дол. 1 дол.) - 4 дол., которая, возможно, соответствует рыночной цене. Однако если нет конкурентного рынка полуфабрикатов и продукции, которая могла бы быть произведена на высвободившемся оборудовании, то альтернативные затраты могут быть равны нулю. Тогда реальные затраты (возможно, приближенные к переменным) могут быть корректной трансфертной ценой.

Проблема внутренних цен часто возникает из-за отсутствия рынка полуфабрикатов или его неполной конкурентности. Если покупатель или продавец в одиночку может влиять на цену, нельзя говорить о конкурентном рынке.

Итак, рынок конкурентен. Тогда дополнительное количество продукции, предложенное для продажи, может быть реализовано в случае снижения цены.

Пусть текущая цена равна 1 дол., объем продаж - 80000 единиц. Выручка составит 80000 дол. Снижение цены до 0,90 дол. может повысить объем продаж до 90000. Выручка возрастет на 1000 дал. (90000 х 0,90 дол. - 80000 дол.).

В этом случае необходим комплексный анализ. Оптимальная трансфертная цена с точки зрения корпорации в целом различна для каждой ситуации. Ключевым элементом расчета являются альтернативные затраты. Легко сказать: "Измерьте упущенный маржинальный доход при внутренней реализации продукции или услуг". Однако на практике осуществить такой расчет трудно. Допустим, что есть подразделение-поставщик со свободным оборудованием и полностью конкурентный рынок. Равны ли нулю альтернативные затраты? Возможно, нет. Одним из варианте» является снижение цены для повышения спроса в надежде уве-

личитъ операционную прибыль. Но измерить возможный эффект и, следовательно, альтернативные затраты сложно. Ясно, что трансфертная цена должна устанавливаться в соответствии с постоянно меняющимися уровнями спроса и предложения.

Конечно, если не орать во внимание затраты на содержание системы внутреннего хозрасчета, то идеальной будет политика гибких трансфертных цен. Но это не так, и простейшим правилом является использование разных цен. Так, для некоторых операций хороша трансфертная цена, рассчитанная на рыночной основе, для других - на базе затрат. В нестандартных ситуациях договоренность осуществляется через руководство более высоких уровней.

Межнациональное трансфертное ценообразование. Многие компании имеют филиалы в разных странах. На решения по установлению трансфертных цен влияют дополнительные факторы: Налоги. Страны имеют разное налоговое законодательство. Например, комплектующие для производства грузовиков из филиала А компании в стране X поступают в филиал В в стране Y. В стране X ставка налога на прибыль составляет 20% и в стране Y - 50%. Естественно, что компании выгодно использовать высокую трансфертную цену для максимизации прибыли в стране с белее низкой налоговой ставкой.

Ограничение репатриации прибыли или дивидендов. Некоторые страны ограничивают репатриацию прибыли или дивидендов. Повышая цену товаров или услуг, передаваемых в филиалы, расположенные в этих странах, фирмы могут обеспечить возврат средств без получения прибыли или дивидендов.

Другие факторы, влияющие на трансфертное ценообразование при межнациональных связях, включают тарифы, риски, таможенные пошлины, риски, связанные с передвижением товаров, и др.

Таблица 17.2 Обзор использования методов трансфертах) ценообразования

А. Трансфертное ценообразование внутри страны Методы              США1              Авену-              Канада3              Япония1              Индия4              Великобри-

Рыночная основа Затратная основа:

30%

46%

34%

34%

47%

41%

переменные затраты

4

8

/>6

2

6

6

полная себестоимость

45

37

37

44

47

19

другие

1

-

3

-

-

4

Всего

50%

45%

46%

46%

53%

29%

3. Договорная основа

18%

9%

18%

19%

-

24%

4. Другие

2%

-

2%

12L

EL

100%

100%

100%

100 %

100%

100%

В.              Мультинациональное трансфертное ценообразование Методы              США1              Авсгра-              Канада3              Япония1              Индия4              Великобри-

лия              тания

Рыночная основа Затратная основа:

35%

- 37%

37%

- 31%

переменные затраты

2

- 5

3

- 5

полная себестоимость

42

- 26

38

- 28

другие

2

- 2

- 5

Всего

46%

- 33%

41%

- 38%

3. Договорная основа

14%

- 26%

22%

- 20%

4.

Другие

??

- 11%

100°/-

- 100°/-

100%

- 100%

ИСТОЧНИКИ.

Tang R., Walter С., Raymond R. Transfer Pricing - Japanese vs. American Style, Management Accounting, January 1979,pp. 12-16 Chenhall R. Some Elements of Organisational Control in Australian Divisionalised Films, Australian Journal of Management, April 1979 Supplement, pp. 1-36. Tang R. Canadian Transfer-Pricing Practices, CA Magazine, March 1980, pp. 32-38. Govindarajan V. and Ramamurthy B. Transfer Pricing Policies in Indian Companies; A Survey, Chartered Accountant, November 1983, pp. 296-301. Mostafe A., Sharp J., Howard K. Transfer Pricing - A Survey Using Discriminant Analysis, Omega, 12, No. 5 (1984), 465-474.

Обзор методов трансфертного ценообразования при внутрикорпорационном передвижении товаров и услуг внутри одной или нескольких стран показан в табл. 17.2.

Задания для самоконтроля

Задание 1. Pillercat Coiporation - компания по производству транспортного оборудования имеет вькхжодецентрализованную систему управления. Начальники подразделений имеют полную свободу выбора внутреннего или внешнего покупателя. Подразделение Р получало основные комплектующие от подразделения S. Но коща поступило известие, что подразделение S повысило цену до 220 дол., начальник подразделения Р принял решение покупать комплектующие у стороннего поставщика за 200 дал.

Подразделение S приобрело специализированное оборудование для производства преимущественно данного комплектующего. Джон Галтз, менеджер, объясняет повышение цены большими затратами на амортизацию и просит президента компании обязать менеджера подразделения Р покупать у него полуфабрикаты по 220 дал. Он представил следующую информацию:

Передача полуфабрикатов Р, ед.              2000

Переменные затраты S на единицу, дол.              190

Постоянные затраты S на единицу, дол.              20

Сделайте расчет, если предположить, что (а) подразделение S не имеет альтернативных возможностей использования мощностей.

Выиграет ли компания, если Р будет покупать на стороне комплектующие по 200 дал. за единицу?

(б)              оборудование подразделения S не будет простаивать. Оно будет использоваться для выполнения других операций, что сбережет 29000 дал. Покупать ли подразделению Р комплектующие на стороне?

(в)              менеджер S не имеет альтернативных возможностей использования оборудования и цена на внешнем рынке снизилась на 15 дал. Должен ли Р покупать комплектующие на стороне?

Ответьте, какое правило следует применять при трансфертном ценообразовании в Pillercat Corporation?

Решение 1,2,3. Обоснование первых трех ответов дано ниже, тыс. дол.

Общие затраты на покупку на стороне

Общие затраты при внутренней покупке

Общие альтернативные затраты при внутренней покупке

Итого релевантных внутренних затрат

Чистая выгода (убыток) для компании от внутренней покупки (2)              (3)

400              400              370

380              380              380

22                            г

Ш              Ш.              Ш

20              (9)              (10)

Конечно, если менеджер S понимает взаимоотношения затрата- объем-прибыль и если он хочет быстро увеличить операционную прибыль, то, вероятно, согласится с ценой 200 дол. Это принесет 20000 дол. (2000 х (200 дал. - 190 дал.)). Данная информация показывает, что лучшей является рыночная цена.

В ситуации 1 менеджер S может получить маржинальный доход 10 дол. на единицу (200 дол. - 190 дол.). В ситуации 2 он потеряет 10 дол. дохода на единицу, или 20000 дал., но 29000 дал., полученных от ис-

пользования оборудования на других работах, сохранит 9000 дал., или 4,5 дол. на единицу. В ситуации 3 менеджер S потеряет 5 дол. на единицу, или 10000 дол., если полуфабрикаты будут куплены внутри предприятия.

Резюме

Система трансфертного ценообразования должна быть оценена по степени удовлетворения: (а) соответствия целей, (б) автономии подразделений.

Приближение внутренней цены к рыночной стимулирует менеджеров к принятию более оптимальных решений; более того, оценка исполнения соответствует концепции децентрализации. Однако там, ще существует взаимозависимость между подразделениями, ще рынок полуфабрикате» недостаточно конкурентен, использование рыночной цены в качестве трансфертной не всеща оправдано. В этом случае некоторая централизация контроля желательна для предотвращения дисфункциональных решений. Кроме того, при выборе схемы трансфертного ценообразования должны быть тщательно обсуждены преимущества и недостатки различных вариантов, связанных с углублением децентрализации.

Редко когда единообразная трансфертная цена удовлетворит все потребности. Обычно одна методика расчета цены применяется для принятия производственных решений, другая - для оценки исполнения, третья - для минимизации налоговых платежей.

Выделение центров прибыли (или инвестиций) обычно связывается с децентрализацией управления, но одно может существовать и без другого.

Термины

decentralization intermediate market intermediate product organization structure perfectly competitive maricet strategic planning transfer price децентрализация рынок полуфабрикатов полуфабрикат организационная структура рынок чистой конкуренции стратегическое планирование трансфертная цена

 

<< | >>
Источник: Хорнгрен Ч.Т., Фостер Дж. Бухгалтерский учет: управленческий аспект. 2000

Еще по теме Основное правило трансфертного ценообразования:

  1. Основной принцип трансфертного ценообразования
  2. 1.5.1. Трансфертное ценообразование
  3. Глава 10. Трансфертное ценообразование в ТНК
  4. Трансфертное ценообразование
  5. Пример трансфертного ценообразования
  6. Трансфертное ценообразование в интегрированной фирме
  7. Пример трансфертного ценообразования
  8. ГЛАВА 17 ВЫБОР СИСТЕМЫ: ДЕЦЕНТРАЛИЗАЦИЯ И ТРАНСФЕРТНОЕ ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ
  9. 3.2. Трансфертное ценообразование
  10. ТРАНСФЕРТНОЕ ЦЕНООБРАЗОВАНИЕ НА ПРЕДПРИЯТИЯХ СО СЛОЖНОЙ СТРУКТУРОЙ
  11. Минимизация налогов и трансфертное ценообразование
  12. Трансфертное ценообразование на базе затрат
  13. 9.3. Трансфертное ценообразование и налоговый контроль
  14. Трансфертное ценообразование в отсутствие внешнего рынка
  15. 6.7. Трансфертное ценообразование и его налоговое регулирование
  16. Трансфертное ценообразование на неконкурентном внешнем рынке